互联网+黄金多层次黄金市场体系的有益探索

融资技术 2016-02-08  星期一 2166字 黄金

解读《中国金融稳定报告(2015)》黄金篇(二)

“互联网+黄金”,多层次黄金市场体系的有益探索

《中国金融稳定报告(2015)》展望指出,进一步发展外汇和黄金等市场,逐步建设开放高效的多层次黄金市场体系,完善制度规则,加快产品创新,丰富参与主体,优化基础设施,稳步推进对外开放。

自2015年李克强总理在政府工作报告中首次提出要制定“互联网+”行动计划,“互联网+”概念已成为一个现象级话题,触及全行业、全产业链并被广泛谈及、不遗余力地推广。《中国金融稳定报告(2015)》展望中有关黄金部分的关键词,如逐步建设开放、高效、完善、加快、丰富、优化、稳步推进,相遇到“互联网+”,“互联网+黄金”的模式将会绽放出最耀眼的光辉。

互联网能否颠覆黄金行业?

黄金也许是这个地球上最具知名度的产品,它是一个天然的、不需要过度诠释和包装就会被消费者认可和接受的商品,属性和价值就是黄金本身的招牌与卖点。黄金行业是被广泛认知的传统行业,利用互联网思维转型升级是行业的共识。

“互联网+黄金”实际上现在以两种模式为主。一种是实物黄金的销售;一种是以黄金作为媒介的互联网金融理财产品。

但同时这也是一个特殊的行业,尽管电商颠覆传统渠道是趋势且不可阻挡,但线上与线下会一直共存,因为互联网生产不了黄金,颠覆的是商业模式、理念和渠道。传统的黄金零售业是一个由生产商、大型批发商、分销商和终端门店构成的金字塔型结构,每一层必不可少地都会保留一定的利润率。电商平台正在打破这种结构,压缩中间环节,即从生产商、品牌商或第三方平台直接到消费者,以此获得价格优势。让利于消费者的同时,对批发商的溢价能力也随之提高。在传统的金条、金币、黄金首饰等销售方面,金条、金币是一大类,金银首饰、工艺品等是另一大类。金条、金币更好销售,因为其具备标准化属性;而金银首饰、工艺品等却涉及到无标准化产品克重、税费高、消费者选购体验差、黄金实物回购须有线下门店来承载、线上线下发展不协调、资金积压严重等因素,到目前为止,国内网络上的销售基本都不太理想。

当然,我们相信具备互联网金融思维且诚信度和商业能力足够的企业在未来是能够被认可的。如果单纯从黄金的投资属性来看,其实最牛的O2O得算上海黄金交易所,黄金租赁、线上交易线下取货、健全的安全机制,简直可称得上是黄金O2O的鼻祖。

“黄金+众筹”提高黄金投融资效率

众筹是个新的商业概念和资金筹措模式,在互联网上遍地开花,亦有很多知名的企业在众筹上做得非常好,世界银行报告更预测2025年全球众筹总金额将突破960亿美元。例如,在支付宝钱包里,通过娱乐宝可以参与到自己喜欢的娱乐项目中,其最低100元/份并且还有收益,预计年化收益可达6%;万达通过在线众筹方式融资,1000元/份,预计年化收益可达12%以上,3天众筹到手50亿元。低门槛、合适收益、风险可控等优势让这种通过互联网方式发布筹款项目并募集资金的方式,得到市场的充分认可。

互联网金融具有很强的外在性,P2P借贷和众筹融资被普遍视为互联网金融的典型代表。目前黄金行业基本还是通过银行贷款和发售债券等传统的方式举债,众筹这类在线金融投资产品开发尚未有更多的涉及。其实无论是在黄金产业中的勘探、开采、加工、消费、投资、并购、交易、融资等全产业链的任一环节,无论是核心项目或者非核心项目,都可以拿出一部分做一些创新性的尝试,拓展新业务领域,实施差异化战略,积极培育新的业务增长点。

从传统与到现代寻求突破之路

从公元1500年到1800年这3个世纪,欧洲所能生产和出口的最重要商品,就是金、银,而它是依赖掠夺在美洲的殖民地才实现的。在公元1800年以前的两个半世纪里,中国最终从欧洲和日本获得了大约6万吨白银,大概是全世界有记录的白银产量(自公元1600年起为12万吨白银,自1545年起为13.7万吨)的一半。

据世界黄金协会统计,截至2012年年底,全国已查明黄金资源储量达8196.24吨,目前我国已查明黄金资源储量居世界第二。截至2012年年底,我国银矿查明资源储量为21.3万吨。

目前,中国是全球第一大黄金生产国和主要的黄金消费国。上海黄金交易所稳居世界现货黄金交易量第一,上海期货交易所也成为仅次于纽约黄金市场的黄金期货市场。

国家从战略层面将“互联网+”纳入行动计划中,是经济新常态下的理性选择。无论是贯通亚非拉欧、惠及全球、互惠互赢的“一带一路”,还是全行业的升级推动,又或者是企业层面的国际化扩张,以“互联网+”为代表的新技术、新思维的促进作用显而易见。

依托于互联网发展的互联网金融中,黄金业应打造互联网黄金生态圈,既可以打造开放式的合作平台,又可以打造打通全产业链的独立闭环空间。在互联网金融中,优化了传统企业的基因、改变了传统的物流和行业渠道、降低了交易成本、扩大了产品销售边际,使得资源的配置更加优化。

除了上海黄金交易所、上海期货交易所等传统的黄金市场体系外,黄金市场体系又增加了“互联网+”层面的黄金市场,不但充实了现有黄金市场体系,而且丰富了黄金投融资渠道,并且充分利用黄金属性和金融价值,为黄金行业和黄金市场的发展创造更多空间。

中国互联网用户预计在2015年突破8.7亿人,每人产生一块钱的消费对于企业而言就是个庞大的数字,传统行业借助互联网的话,可以更好地推动企业的升级发展。

未来属于懂互联网、具备互联网思维的企业。

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